10月26日|光大證券研報指出,行業配置方面,中期關注TMT和先進製造板塊,如果市場出現震盪則關注滯漲方向,如高股息及消費板塊。流動性驅動行情下,行情中期TMT更容易成為主線,本輪或許也會如此。TMT板塊當前存在較多催化,如美聯儲降息週期開啟、AI產業趨勢持續發展,自身也存在上行動力。若行情轉向基本面驅動,考慮到當前行情或正處於中期,先進製造值得重點關注。如果市場出現震盪則關注滯漲方向,如高股息及消費板塊,如銀行、公用事業、食品飲料、美容護理等行業。